近日，南都N视频记者注意到，中国证监会广东监管局（以下简称“广东证监局”）新增两家投顾公司处罚信息。慧研智投科技有限公司（以下简称“慧研智投”）广州分公司及其负责人王若愚，广东博众智能科技投资有限公司（以下简称“博众智能”）及其员工王健聪、夏志勇因多项违规行为，被实施“双罚”。

广东两家投顾机构被罚，相关人员被出具警示函

广东证监局处罚信息显示，慧研智投广州分公司在开展证券投资顾问业务中存在以下违规行为：一是投顾服务和合规管理留痕不全。二是个别证券投资顾问人员开展网络直播活动时对市场走势进行确定性判断、对个股作出具体投资建议和未展示证券投资顾问的姓名及登记编号。三是个别未在中国证券业协会注册登记为证券投资顾问的员工向客户提供投资建议。四是适当性管理不到位，未审慎评估客户的经济状况和风险承受能力。五是服务承诺与实际情况不符。王若愚则作为慧研智投广州分公司负责人，对上述违规行为负有责任。

广东证监局对慧研智投广州分公司采取了责令增加内部合规检查次数并提交合规检查报告的行政监管措施，并责令其在本行政监管措施决定下发之日起6个月内，每月开展一次内部合规检查，全面检查公司合规管理制度的建立情况、经营管理行为的合规性和规范整改工作的落实情况，及时发现违法违规行为或风险隐患并予以改正或消除，根据检查情况切实完善管理制度和内部控制措施，并在每次检查后10个工作日内向广东证监局报送合规检查报告。同时，对负责人王若愚采取了出具警示函的措施。

同日，广东证监局另有处罚信息显示，在2026年1月20日至1月28日期间，作为博众智能员工的王健聪，在未履行博众智能内部合规审查流程的情况下，使用另一名员工夏志勇名下互联网账号，向公众播放证券投资咨询相关视频，内容包含有关具体证券的投资建议，部分投资建议存在缺乏合理依据、承诺收益等情形。夏志勇作为上述账号的所有人，未尽到审慎管理职责。另外，过程中，博众智能也未对相关违规行为进行有效监测和制止。

广东证监局认为，上述情况反映出博众智能合规管理和风险控制机制存在缺陷，对员工执业行为的管理不到位。因而，决定对博众智能采取责令改正的监管措施，要求其采取切实有效措施对存在的问题进行整改，并在收到本决定书之日起30日内向该局提交书面整改报告。同时，对博众智能员工王健聪、夏志勇采取了出具警示函的措施。

已非首次受罚，严监管下今年多家机构先后被罚

慧研智投和博众智能均为国内老牌证券投资咨询公司。据官网资料介绍，慧研智投于1995年注册成立，1998年取得经营证券期货业务许可证，天眼查显示，慧研智投广州分公司则成立于2017年，今年2月10日，其法定代表人由王若愚变更为张华。博众智能成立于2000年，法定代表人为邓刚，旗下产品主要为“大阳智投”。

值得一提的是，此番已是慧研智投相关方面今年第二次受罚。今年1月，中国证券监督管理委员会山西监管局发布处罚决定，当中提到慧研智投存在部分营销内容存在误导性宣传，变相承诺收益等多项问题，并对其采取了责令改正并责令暂停新增客户3个月的行政监管措施。另外，在此之前，慧研智投武汉、陕西、上海、广州多地分公司都曾受过处罚。

而博众智能也非首次被罚，2024年，广东证监局就曾针对博众智能发布过处罚决定，当中提到，博众智能存在两方面问题，一是展业过程中存在误导性宣传及暗示收益，二是业务人员向客户提供投资建议时未告知证券投资顾问的姓名及其登记编码等内容。彼时，广东证监局对其采取了责令改正的监督管理措施。

近年来，监管部门针对投顾机构的整治力度持续加码。据证监会官网数据，截至2025年年底，国内证券投资咨询机构共有76家，其中17家被采取暂停新增客户的监管措施。公开资料显示，今年1月，除慧研智投外，北京天相财富管理顾问有限公司也被责令改正并责令暂停新增客户3个月，同月，深圳市珞珈投资咨询有限公司、上海凯石证券投资咨询有限公司被责令改正并责令暂停新增客户6个月。

采写：南都N视频记者 朱可轩